שאלה ל- KobeRider

  • פותח הנושא joewx
  • פורסם בתאריך
מצב
הנושא נעול.

joewx

New member
שאלה ל- KobeRider

שאלה ל- KobeRider
אני מנסה לנהל חלק מההשקעות שלי על תוך ניסיון לאופטימיזציה של רווח מול סיכון. המרכיב המרכזי שקיים אצלי כרגע הוא תעודת סל קסם S&P500. מרכיב נוסף קטן יותר מושקע בקסם Euro Stoxx 50, מתוך נסיון לנטרל במידה מסוימת את השפעת נושא המטבעות. ברור ששני אפיקי השקעה אלה הם בעלי קורלציה גבוהה למדי (אולי אתה יודע כמה?). אני מחפש מרכיב השקעה נוסף (עדיף כמובן יותר) אשר אמור להמצא בקורלציה נמוכה לשני הקודמים, ובסיכון סביר. אילו אפיקים יכולים להתאים לדעתך למטרה זו אם אני מעדיף להשקיע מהארץ(אג"ח, סחורות, מתכות, נפט)? אני מעוניין דווקא בכאלה שידרשו רמת התעסקות נמוכה יחסית. תודה
 

KobeRider

New member
או קי, בוא נראה

שאלה ל- KobeRider
אני מנסה לנהל חלק מההשקעות שלי על תוך ניסיון לאופטימיזציה של רווח מול סיכון. המרכיב המרכזי שקיים אצלי כרגע הוא תעודת סל קסם S&P500. מרכיב נוסף קטן יותר מושקע בקסם Euro Stoxx 50, מתוך נסיון לנטרל במידה מסוימת את השפעת נושא המטבעות. ברור ששני אפיקי השקעה אלה הם בעלי קורלציה גבוהה למדי (אולי אתה יודע כמה?). אני מחפש מרכיב השקעה נוסף (עדיף כמובן יותר) אשר אמור להמצא בקורלציה נמוכה לשני הקודמים, ובסיכון סביר. אילו אפיקים יכולים להתאים לדעתך למטרה זו אם אני מעדיף להשקיע מהארץ(אג"ח, סחורות, מתכות, נפט)? אני מעוניין דווקא בכאלה שידרשו רמת התעסקות נמוכה יחסית. תודה
או קי, בוא נראה
צירפתי לך את הטבלה שאני משתמש בה. אתה יכול לראות שיש לא מעט מועמדים שיכולים לשמש כמרכיב השקעה נוסף ל-SP500 (העמודה הראשונה). מבין המרכיבים הסולידים יש כמובן אג"ח ובונדס, מבין המרכיבים היותר אגרסיבים יש קרנות נדל"ן (REIT) ו-EAFE (שכולל מלבד אירופה גם את המזרח) וארה"ב-מניות קטנות, ויש את ההמרכיבים התנודתיים ביותר עם הקורולציה הנמוכה ביותר שהם אנגליה-מניות קטנות, יפן וזהב. מה לבחור בדיוק, תלוי כבר ברמת הסיכון שאתה מוכן לקחת. אם שווקים מתעוררים זו לא מילה גסה, אז הייתי הולך לכיוון של EAFE. גם יפן זאת אופציה, אבל אלו מדדים עם תנודתיות גבוהה מאוד, ואתה יכול לחזור פעם אחת מחופשה של 4 ימים ולגלות אותם במינוס 20% ועולם כמנהגו נוהג. אם בא לך להשאר בלונג על השוק האמריקאי אז RUSSEL2000 (מדד המניות הקטנות) הוא אופציה מצויינת. (ויש גם תעודת סל ישראלית) אם אתה מחפש איזון סולידי ומעדיף להמנע מ-100% מניות אז כמובן שאג"ח, מק"ם יתאימו לך. אני מניח שבסביבת הריבית כיום, כלים ישראלים יהיו טובים כמו כל כלי בינלאומי אחר. זהב ומשאבים טבעיים (כולל נפט) הם השקעות קצת יותר אקזוטיות, ולדעתי לא מתאימים למי שיש לו תיק פשוט (כלומר תיק שכולל רק 4-5 רכיבים). בתיק של 10-12 רכיבים יש להם מקום. REIT הוא השקעה מעניינת וטובה אבל מחזורית, ולדעתי נמצאית כיום בשיא שלה (אם לא כבר בדרך למטה). בתיק של 4-5 רכיבים אין לו כיום מקום, בתיק של 10-12 רכיבים הייתי מכניס אותו ולו בגלל הקורולציה הנמוכה יחסית. מקווה שהועלתי, ואם יש שאלות, תרגיש חופשי.
 

joewx

New member
תודה - אחלה תשובה. עוד שאלה בבקשה

או קי, בוא נראה
צירפתי לך את הטבלה שאני משתמש בה. אתה יכול לראות שיש לא מעט מועמדים שיכולים לשמש כמרכיב השקעה נוסף ל-SP500 (העמודה הראשונה). מבין המרכיבים הסולידים יש כמובן אג"ח ובונדס, מבין המרכיבים היותר אגרסיבים יש קרנות נדל"ן (REIT) ו-EAFE (שכולל מלבד אירופה גם את המזרח) וארה"ב-מניות קטנות, ויש את ההמרכיבים התנודתיים ביותר עם הקורולציה הנמוכה ביותר שהם אנגליה-מניות קטנות, יפן וזהב. מה לבחור בדיוק, תלוי כבר ברמת הסיכון שאתה מוכן לקחת. אם שווקים מתעוררים זו לא מילה גסה, אז הייתי הולך לכיוון של EAFE. גם יפן זאת אופציה, אבל אלו מדדים עם תנודתיות גבוהה מאוד, ואתה יכול לחזור פעם אחת מחופשה של 4 ימים ולגלות אותם במינוס 20% ועולם כמנהגו נוהג. אם בא לך להשאר בלונג על השוק האמריקאי אז RUSSEL2000 (מדד המניות הקטנות) הוא אופציה מצויינת. (ויש גם תעודת סל ישראלית) אם אתה מחפש איזון סולידי ומעדיף להמנע מ-100% מניות אז כמובן שאג"ח, מק"ם יתאימו לך. אני מניח שבסביבת הריבית כיום, כלים ישראלים יהיו טובים כמו כל כלי בינלאומי אחר. זהב ומשאבים טבעיים (כולל נפט) הם השקעות קצת יותר אקזוטיות, ולדעתי לא מתאימים למי שיש לו תיק פשוט (כלומר תיק שכולל רק 4-5 רכיבים). בתיק של 10-12 רכיבים יש להם מקום. REIT הוא השקעה מעניינת וטובה אבל מחזורית, ולדעתי נמצאית כיום בשיא שלה (אם לא כבר בדרך למטה). בתיק של 4-5 רכיבים אין לו כיום מקום, בתיק של 10-12 רכיבים הייתי מכניס אותו ולו בגלל הקורולציה הנמוכה יחסית. מקווה שהועלתי, ואם יש שאלות, תרגיש חופשי.
תודה - אחלה תשובה. עוד שאלה בבקשה
הטבלה שצירפת מתארת סטטיסטיקה ארוכת טווח ומהווה בסיס מצויין להרכבת התיק. בפועל הטבלה די נושמת וסביר להניח שהמספרים יכולים להיות שונים אם מסתכלים על תקופות זמן קצרות יותר. האם אתה נותן משקל כלשהו בתיק גם לשינויים אלה. בנוסף, כשאתה מדבר על אגחים אתה עובד עם תעודות סל הצמודות למדד זה או אחר או אתה ממש קונה את האגחים בפועל. תודה
 

KobeRider

New member
המספרים לא כל כך שונים

תודה - אחלה תשובה. עוד שאלה בבקשה
הטבלה שצירפת מתארת סטטיסטיקה ארוכת טווח ומהווה בסיס מצויין להרכבת התיק. בפועל הטבלה די נושמת וסביר להניח שהמספרים יכולים להיות שונים אם מסתכלים על תקופות זמן קצרות יותר. האם אתה נותן משקל כלשהו בתיק גם לשינויים אלה. בנוסף, כשאתה מדבר על אגחים אתה עובד עם תעודות סל הצמודות למדד זה או אחר או אתה ממש קונה את האגחים בפועל. תודה
המספרים לא כל כך שונים
אני בוחן עכשיו נתונים מ-10 שנים אחרונות, 95-05, והמספרים לא כל כך שונים. ישלי גם טבלה של השנים 66-86 וגם שם אין הרבה הפתעות. בקשר לאג"ח, בארה"ב יש קרנות אינדקס ו-ETF שמודדים אינדקסים ונותנים את ההשקעה היעילה, זולה, נזילה ביותר. בארץ יש לא מעט קרנות נאמנות כמדומני שמשקיעות ב-90% אג"ח (רוב קרנות הנאמנות מעדיפות להשאיר קצת מניות). בכל מקרה, אני חושב שהשקעה ישירות באג"ח בתיקים קטנים היא משהו פרקטי במיוחד.
 

joewx

New member
יש לך אולי גם טבלה של התשואות..

המספרים לא כל כך שונים
אני בוחן עכשיו נתונים מ-10 שנים אחרונות, 95-05, והמספרים לא כל כך שונים. ישלי גם טבלה של השנים 66-86 וגם שם אין הרבה הפתעות. בקשר לאג"ח, בארה"ב יש קרנות אינדקס ו-ETF שמודדים אינדקסים ונותנים את ההשקעה היעילה, זולה, נזילה ביותר. בארץ יש לא מעט קרנות נאמנות כמדומני שמשקיעות ב-90% אג"ח (רוב קרנות הנאמנות מעדיפות להשאיר קצת מניות). בכל מקרה, אני חושב שהשקעה ישירות באג"ח בתיקים קטנים היא משהו פרקטי במיוחד.
יש לך אולי גם טבלה של התשואות..
של האפיקים המוזכרים בטבלה? אפשר אולי לשאול ברשותך כמה זמן אתה כבר משקיע בפורמט כזה ועד כמה התוצאות אכן עומדות בציפיות? תודה
 

KobeRider

New member
אין לי טבלה כאן

יש לך אולי גם טבלה של התשואות..
של האפיקים המוזכרים בטבלה? אפשר אולי לשאול ברשותך כמה זמן אתה כבר משקיע בפורמט כזה ועד כמה התוצאות אכן עומדות בציפיות? תודה
אין לי טבלה כאן
אבל תשואות זה בהחלט דבר חי והנעלם הגדול בתמונה. אל תשלה את עצמך שיש מישהו שיודע מהן. אתה יכול להתחיל בהנחה שנתוני העבר מעידים במידה מסויימת על ביצועי העתיד, זאת הנחה נוחה אבל לא נכונה. בקשר לשאלה השנייה, זה לא רלוונטי כמה זמן אני משתמש בשיטה הזאת (או ממליץ עליה). זאת שיטה שגוזרת את הנתונים שלה שנים אחורה, ולמעשה בנוייה מ-backtest אחד גדול. נכתבו לא מעט ספרים בנושא, ואם אתה רוצה אני יכול להמליץ לך על ספר מצויין (באנגלית). למעשה, אני לא אחכה לתשובה שלך ואתן לך לינק: The Four Pillars of Investing : Lessons for Building a Winning Portfolio by William J. Bernstein http://www.amazon.com/gp/product/0071385290/sr=8-1/qid=1149273787/ref=pd_bbs_1/002-8359603-9943249?%5Fencoding=UTF8 ספר חובה למי שמתייחס לתיק שלו בתור תיק, ולא מתיימר לבחור מניות.
 

joewx

New member
תודה על ההמצלה

אין לי טבלה כאן
אבל תשואות זה בהחלט דבר חי והנעלם הגדול בתמונה. אל תשלה את עצמך שיש מישהו שיודע מהן. אתה יכול להתחיל בהנחה שנתוני העבר מעידים במידה מסויימת על ביצועי העתיד, זאת הנחה נוחה אבל לא נכונה. בקשר לשאלה השנייה, זה לא רלוונטי כמה זמן אני משתמש בשיטה הזאת (או ממליץ עליה). זאת שיטה שגוזרת את הנתונים שלה שנים אחורה, ולמעשה בנוייה מ-backtest אחד גדול. נכתבו לא מעט ספרים בנושא, ואם אתה רוצה אני יכול להמליץ לך על ספר מצויין (באנגלית). למעשה, אני לא אחכה לתשובה שלך ואתן לך לינק: The Four Pillars of Investing : Lessons for Building a Winning Portfolio by William J. Bernstein http://www.amazon.com/gp/product/0071385290/sr=8-1/qid=1149273787/ref=pd_bbs_1/002-8359603-9943249?%5Fencoding=UTF8 ספר חובה למי שמתייחס לתיק שלו בתור תיק, ולא מתיימר לבחור מניות.
תודה על ההמצלה
 

n u 1

New member
שאלה ל - kobeRider

או קי, בוא נראה
צירפתי לך את הטבלה שאני משתמש בה. אתה יכול לראות שיש לא מעט מועמדים שיכולים לשמש כמרכיב השקעה נוסף ל-SP500 (העמודה הראשונה). מבין המרכיבים הסולידים יש כמובן אג"ח ובונדס, מבין המרכיבים היותר אגרסיבים יש קרנות נדל"ן (REIT) ו-EAFE (שכולל מלבד אירופה גם את המזרח) וארה"ב-מניות קטנות, ויש את ההמרכיבים התנודתיים ביותר עם הקורולציה הנמוכה ביותר שהם אנגליה-מניות קטנות, יפן וזהב. מה לבחור בדיוק, תלוי כבר ברמת הסיכון שאתה מוכן לקחת. אם שווקים מתעוררים זו לא מילה גסה, אז הייתי הולך לכיוון של EAFE. גם יפן זאת אופציה, אבל אלו מדדים עם תנודתיות גבוהה מאוד, ואתה יכול לחזור פעם אחת מחופשה של 4 ימים ולגלות אותם במינוס 20% ועולם כמנהגו נוהג. אם בא לך להשאר בלונג על השוק האמריקאי אז RUSSEL2000 (מדד המניות הקטנות) הוא אופציה מצויינת. (ויש גם תעודת סל ישראלית) אם אתה מחפש איזון סולידי ומעדיף להמנע מ-100% מניות אז כמובן שאג"ח, מק"ם יתאימו לך. אני מניח שבסביבת הריבית כיום, כלים ישראלים יהיו טובים כמו כל כלי בינלאומי אחר. זהב ומשאבים טבעיים (כולל נפט) הם השקעות קצת יותר אקזוטיות, ולדעתי לא מתאימים למי שיש לו תיק פשוט (כלומר תיק שכולל רק 4-5 רכיבים). בתיק של 10-12 רכיבים יש להם מקום. REIT הוא השקעה מעניינת וטובה אבל מחזורית, ולדעתי נמצאית כיום בשיא שלה (אם לא כבר בדרך למטה). בתיק של 4-5 רכיבים אין לו כיום מקום, בתיק של 10-12 רכיבים הייתי מכניס אותו ולו בגלל הקורולציה הנמוכה יחסית. מקווה שהועלתי, ואם יש שאלות, תרגיש חופשי.
שאלה ל - kobeRider
אם אני רוצה להזמין מספר ספרים דרך - אמאזון - תוכל אולי להפנות אותי לקישור שנותן את מספר הטלפון שלהם . אני מעדיף להזמין דרך הטלפון . חיפשתי באמאזון ולא הצלחתי למצוא - מספר טלפון שלהם . הם רושמים : או שתזמין דרך - אי מייל או שתשאיר מספר טלפון והם יחזירו צילצול . יש להם גם סניפים בינלאומיים במספר ארצות - האם להם יש מספר טלפון שניתן להזמין דרך הטלפון .
 

קרלטון

New member
קובריידר הפכת לנציג הפורום בארה"ב

שאלה ל - kobeRider
אם אני רוצה להזמין מספר ספרים דרך - אמאזון - תוכל אולי להפנות אותי לקישור שנותן את מספר הטלפון שלהם . אני מעדיף להזמין דרך הטלפון . חיפשתי באמאזון ולא הצלחתי למצוא - מספר טלפון שלהם . הם רושמים : או שתזמין דרך - אי מייל או שתשאיר מספר טלפון והם יחזירו צילצול . יש להם גם סניפים בינלאומיים במספר ארצות - האם להם יש מספר טלפון שניתן להזמין דרך הטלפון .
קובריידר הפכת לנציג הפורום בארה"ב
אתה אולי יכול לקנות בשבילי ביג מאק ליד ה- Penn Station ב-42 ולשלוח ב-DHL? אני אתחשבן אתך בהזדמנות. הם עושים את זה יותר טעים מפה.
 

ilanc7

New member
../images/Emo13.gif

קובריידר הפכת לנציג הפורום בארה"ב
אתה אולי יכול לקנות בשבילי ביג מאק ליד ה- Penn Station ב-42 ולשלוח ב-DHL? אני אתחשבן אתך בהזדמנות. הם עושים את זה יותר טעים מפה.
 

KobeRider

New member
עד כמה שאני יודע

שאלה ל - kobeRider
אם אני רוצה להזמין מספר ספרים דרך - אמאזון - תוכל אולי להפנות אותי לקישור שנותן את מספר הטלפון שלהם . אני מעדיף להזמין דרך הטלפון . חיפשתי באמאזון ולא הצלחתי למצוא - מספר טלפון שלהם . הם רושמים : או שתזמין דרך - אי מייל או שתשאיר מספר טלפון והם יחזירו צילצול . יש להם גם סניפים בינלאומיים במספר ארצות - האם להם יש מספר טלפון שניתן להזמין דרך הטלפון .
עד כמה שאני יודע
אין לאמאזון אפשרות להזמין דרך הטלפון. ואם היה, אז בטח נציג מהצד השני היה עושה בדיוק את אותן פעולות דרך האתר.
 

ofer10

New member
ניסיון תשובה

שאלה ל- KobeRider
אני מנסה לנהל חלק מההשקעות שלי על תוך ניסיון לאופטימיזציה של רווח מול סיכון. המרכיב המרכזי שקיים אצלי כרגע הוא תעודת סל קסם S&P500. מרכיב נוסף קטן יותר מושקע בקסם Euro Stoxx 50, מתוך נסיון לנטרל במידה מסוימת את השפעת נושא המטבעות. ברור ששני אפיקי השקעה אלה הם בעלי קורלציה גבוהה למדי (אולי אתה יודע כמה?). אני מחפש מרכיב השקעה נוסף (עדיף כמובן יותר) אשר אמור להמצא בקורלציה נמוכה לשני הקודמים, ובסיכון סביר. אילו אפיקים יכולים להתאים לדעתך למטרה זו אם אני מעדיף להשקיע מהארץ(אג"ח, סחורות, מתכות, נפט)? אני מעוניין דווקא בכאלה שידרשו רמת התעסקות נמוכה יחסית. תודה
ניסיון תשובה
לפני שאענה, 3 דברים: קודם כל כפי שאתה מבין אני לא KobeRider שנית, היות ואני לא מכיר אותך ואת סגנון ההשקעה שלך אני לא בטוח שהתשובה שלי מתאימה לך אבל אני כן בטוח שהיא כן מתאימה להרבה אנשים. שלישית, כיועץ השקעות בבנק הפועלים מן הסתם אני מכיר יותר את המוצרים של בנק הפועלים ואולי אף אני מוטה להם. לעצם העניין: כתחליף ל S&P500 הייתי ממליץ על אילנות חו"ל (למרות חולשתה לאחרונה) וזאת בשל אופי ההשקעה השמרני והביצועים היוצאים מן הכלל ב 15 השנים האחרונות. ל-2 דברים עם מתאם נמוך ל S&P500 שלא דורשים יותר מדי מעקב וגם בסיכון נמוך (אם כי מן הסתם הסיכוי יותר נמוך והכסף נעול) הייתי ממליץ על פקדונות מובנים בנושא המתכות התעשייתיות (יש היום בבנק הפועלים) ובתחום הבורסות באסיה (כיום אין בבנק הפועלים אבל אולי יש באחרים ואם לא אז בטח יהיה בשבועות הקרובים). המוצר של המתכות בבנק הפועלים (ללקוח ממוצע שלי אני ממליץ לזה בכ 5% מהתיק) הוא פיקדון סגור לשנתיים המבטיח את העלייה הממוצעת (ממוצע רבעוני) של המתכות אלומיניום, נחושת, אבץ ועוד מתכת שאני לא זוכר כאשר כמובן הקרן מובטחת. ניתן בד"כ לאתר מוצר דומה לבורסות באסיה (היה לא מזמן על יפן, סין ודרום קוריאה.
 

joewx

New member
עופר, מה באמת התשואה השנתית

ניסיון תשובה
לפני שאענה, 3 דברים: קודם כל כפי שאתה מבין אני לא KobeRider שנית, היות ואני לא מכיר אותך ואת סגנון ההשקעה שלך אני לא בטוח שהתשובה שלי מתאימה לך אבל אני כן בטוח שהיא כן מתאימה להרבה אנשים. שלישית, כיועץ השקעות בבנק הפועלים מן הסתם אני מכיר יותר את המוצרים של בנק הפועלים ואולי אף אני מוטה להם. לעצם העניין: כתחליף ל S&P500 הייתי ממליץ על אילנות חו"ל (למרות חולשתה לאחרונה) וזאת בשל אופי ההשקעה השמרני והביצועים היוצאים מן הכלל ב 15 השנים האחרונות. ל-2 דברים עם מתאם נמוך ל S&P500 שלא דורשים יותר מדי מעקב וגם בסיכון נמוך (אם כי מן הסתם הסיכוי יותר נמוך והכסף נעול) הייתי ממליץ על פקדונות מובנים בנושא המתכות התעשייתיות (יש היום בבנק הפועלים) ובתחום הבורסות באסיה (כיום אין בבנק הפועלים אבל אולי יש באחרים ואם לא אז בטח יהיה בשבועות הקרובים). המוצר של המתכות בבנק הפועלים (ללקוח ממוצע שלי אני ממליץ לזה בכ 5% מהתיק) הוא פיקדון סגור לשנתיים המבטיח את העלייה הממוצעת (ממוצע רבעוני) של המתכות אלומיניום, נחושת, אבץ ועוד מתכת שאני לא זוכר כאשר כמובן הקרן מובטחת. ניתן בד"כ לאתר מוצר דומה לבורסות באסיה (היה לא מזמן על יפן, סין ודרום קוריאה.
עופר, מה באמת התשואה השנתית
של אילנות חו"ל ב- 15 השנה האחרונות - אולי יש לך נתונים בכמה הם עברו את S&P500 בתקופה זו.
 

ofer10

New member
גרף אילנות חו"ל מול S&P500

עופר, מה באמת התשואה השנתית
של אילנות חו"ל ב- 15 השנה האחרונות - אולי יש לך נתונים בכמה הם עברו את S&P500 בתקופה זו.
גרף אילנות חו"ל מול S&P500
יש לך כאן גרף המשווה בין אילנות חו"ל ל S&P500 ב 5 השנים האחרונות וגם ב 15 השנים האחרונות התמומנ די דומה.
 
לדעתי בגרף הזה יש הטעיה גדולה

גרף אילנות חו"ל מול S&P500
יש לך כאן גרף המשווה בין אילנות חו"ל ל S&P500 ב 5 השנים האחרונות וגם ב 15 השנים האחרונות התמומנ די דומה.
לדעתי בגרף הזה יש הטעיה גדולה
וסליחה מראש אם אני טועה, כמובן תקנו אותי. מהגרף של 5 שנים או כל תקופה אחרת נראה כאילו הקרן מצליחה בפער ענקי מעל המדד, אבל צריך לזכור שהשער של הדולר מאד עלה בתקופות האלה. כך שמי שהשקיע במדד, יכל לקבל בסוף התקופה יותר שקלים על השקעתו, ולכן הפער הרבה יותר קטן ממה שמוצג. בנוסף כשקונים קרן נאמנות יש דמי ניהול לא קטנים, ומי שקנה ספיידר על האס-אנד-פי לא משלם דמי ניהול, מה שמקטין עוד יותר את הפער. אני לא בא להוריד מהביצועים של הקרן הזו ובכלל לא מנסה לשפוט אותה, רק טוען שגרפים צריך להציג בצורה הוגנת, כלומר לגלם גם את שער החליפין ואת דמי הניהול. ושוב אם אני טועה - שהמומחים של הפורום יתקנו אותי כאן בהשוואה.
 

ofer10

New member
יש הטעייה אבל לא משמעותית

לדעתי בגרף הזה יש הטעיה גדולה
וסליחה מראש אם אני טועה, כמובן תקנו אותי. מהגרף של 5 שנים או כל תקופה אחרת נראה כאילו הקרן מצליחה בפער ענקי מעל המדד, אבל צריך לזכור שהשער של הדולר מאד עלה בתקופות האלה. כך שמי שהשקיע במדד, יכל לקבל בסוף התקופה יותר שקלים על השקעתו, ולכן הפער הרבה יותר קטן ממה שמוצג. בנוסף כשקונים קרן נאמנות יש דמי ניהול לא קטנים, ומי שקנה ספיידר על האס-אנד-פי לא משלם דמי ניהול, מה שמקטין עוד יותר את הפער. אני לא בא להוריד מהביצועים של הקרן הזו ובכלל לא מנסה לשפוט אותה, רק טוען שגרפים צריך להציג בצורה הוגנת, כלומר לגלם גם את שער החליפין ואת דמי הניהול. ושוב אם אני טועה - שהמומחים של הפורום יתקנו אותי כאן בהשוואה.
יש הטעייה אבל לא משמעותית
אתה צודק, מנקודת מבט של הדולר אכן יש הטעייה אבל היא שולית לגמרי ביחס לפער. הדולר כמעט ולא עלה ב 5 השנים האחרונות. בקשר לדמי ניהול התשואה שאתה רואה היא אחרי הדמי ניהול.
 

KobeRider

New member
עופר, ברוך הבא

ניסיון תשובה
לפני שאענה, 3 דברים: קודם כל כפי שאתה מבין אני לא KobeRider שנית, היות ואני לא מכיר אותך ואת סגנון ההשקעה שלך אני לא בטוח שהתשובה שלי מתאימה לך אבל אני כן בטוח שהיא כן מתאימה להרבה אנשים. שלישית, כיועץ השקעות בבנק הפועלים מן הסתם אני מכיר יותר את המוצרים של בנק הפועלים ואולי אף אני מוטה להם. לעצם העניין: כתחליף ל S&P500 הייתי ממליץ על אילנות חו"ל (למרות חולשתה לאחרונה) וזאת בשל אופי ההשקעה השמרני והביצועים היוצאים מן הכלל ב 15 השנים האחרונות. ל-2 דברים עם מתאם נמוך ל S&P500 שלא דורשים יותר מדי מעקב וגם בסיכון נמוך (אם כי מן הסתם הסיכוי יותר נמוך והכסף נעול) הייתי ממליץ על פקדונות מובנים בנושא המתכות התעשייתיות (יש היום בבנק הפועלים) ובתחום הבורסות באסיה (כיום אין בבנק הפועלים אבל אולי יש באחרים ואם לא אז בטח יהיה בשבועות הקרובים). המוצר של המתכות בבנק הפועלים (ללקוח ממוצע שלי אני ממליץ לזה בכ 5% מהתיק) הוא פיקדון סגור לשנתיים המבטיח את העלייה הממוצעת (ממוצע רבעוני) של המתכות אלומיניום, נחושת, אבץ ועוד מתכת שאני לא זוכר כאשר כמובן הקרן מובטחת. ניתן בד"כ לאתר מוצר דומה לבורסות באסיה (היה לא מזמן על יפן, סין ודרום קוריאה.
עופר, ברוך הבא
או יותר נכון, ברוך שובך. כבר שנים לא כתבת כאן, או שאני טועה? לא בכל יום מזדמן לכאן יועץ מהבנק, ולרוב כשהם מוזכרים זה לא בהקשר חיובי. אז אני מקווה שתשאר ותעשיר.
 

ofer10

New member
תודה רבה

עופר, ברוך הבא
או יותר נכון, ברוך שובך. כבר שנים לא כתבת כאן, או שאני טועה? לא בכל יום מזדמן לכאן יועץ מהבנק, ולרוב כשהם מוזכרים זה לא בהקשר חיובי. אז אני מקווה שתשאר ותעשיר.
תודה רבה
אכן, כשנתיים לא הייתי כאן אולם בתכנוני להישאר בטווח הנראה לעין
 

MC1366

New member
אני רק שאלה

עופר, ברוך הבא
או יותר נכון, ברוך שובך. כבר שנים לא כתבת כאן, או שאני טועה? לא בכל יום מזדמן לכאן יועץ מהבנק, ולרוב כשהם מוזכרים זה לא בהקשר חיובי. אז אני מקווה שתשאר ותעשיר.
אני רק שאלה
האם מדד S&P500 הוא מדד מחיר או מדד השקעה ? והאם הגרף שלו מנרמל בהתאם כך שגרף ההשואה הוא על אותו בסיס ?
 
מצב
הנושא נעול.
למעלה